[현장특종] 우리은행 분할 매각, 이번에는 성공할까

우리금융 민영화의 핵심인 우리은행이 올해 안에 분할 매각됩니다.

우리금융지주와 우리은행을 합병해 예보가 보유하게 되는 우리은행 지분 전량인 56.97%가 매각되는 겁니다.

30%는 통째로 파는 경쟁입찰을 실시하기로 하고 나머지 약 27%의 지분은 투자자를 위해 나눠 팔기로 했습니다.

매각 방식이 결정되면서 우리은행의 새 주인의 관심이 높아지고 있습니다.

우리은행 지분 30%를 한꺼번에 인수하는 업체에 경영권이 부여되는데, 인수 자금은 약 3조원 정도가 필요할 것으로 추산되고 있습니다.

이 부분 김유경 기자와 알아보겠습니다.


질문1. 현재 교보생명 외에는 잠재적인 후보로 거론되는 곳이 거의 없다고 하는데요?


-올해 M&A 시장의 최대 매물인 우리은행이 빠르면 오는 8월께 지주사 해체 과정을 거쳐 내년 초쯤 매각될 예정입니다.

현재로서는 교보생명 이외에는 눈에 띄는 인수 대상자가 나타나지 않는 실정입니다.

예금보험공사는 우리은행 지분 약 57% 가운데 30%의 지분은 경쟁입찰을 통해 매각하고요, 나머지 27%의 지분은 투자자들에게 쪼개 팔기로 했습니다.

경영권을 포함한 30%의 지분의 가치는 약 3조원 정도로 추산됩니다.

FI가 참가한 교보생명 컨소시엄이 유력한 후보로 꼽히고요, 이 컨소시엄에는 새마을금고 등이 포함될 전망입니다.

문제는 이밖에 마땅히 들어올 만한 경쟁자가 없다는 것입니다.

2곳 이상의 입찰자가 나와야 경쟁입찰의 조건이 성립하는데, 매물이 워낙 크고, 은행법 상 투자 자격이 되는 투자자가 많지 않은 실정입니다.

일부 사모펀드에 참여 가능성도 제기되지만 당국이 이를 꺼릴 것으로 보입니다.


-차익을 원하는 투자자를 위해 매각되는 지분 27%의 소수 지분 입찰도 관심거리라고요?


-앞서 말씀드렸듯이 여타 지분 27%에 대해서는 소수 지분 입찰도 가능합니다.

개인 투자자들도 개별 입찰을 통해 0.5%에서 10%까지 매입할 수 있습니다.

높은 가격을 제시한 입찰자 순으로 희망하는 물량을 낙찰 받는 형태로 진행됩니다.

특히 1주당 0.5주의 콜옵션도 부여하기로 해 리스크를 낮추고, 추가 수익기회도 얻을 수 있습니다.

김원규·온인주